Переговоры по заключению ядерной сделки начались в 2005 году во время одной из встреч Джорджа Буша и премьер-министра Индии Манмохана Сингха. В 2006 году страны одобрили план подготовки соглашения, а конгресс США разрешил Белому дому заключить соглашение с Индией.

Готовящийся документ открывает перед Индией дополнительные возможности как для строительства реакторов внутри страны, так и для экспорта реакторов в третьи страны.

Проблемы с подписанием соглашения возникли из-за разногласий по поводу прав Индии на переработку отработавшего ядерного топлива и на проведение в случае необходимости испытаний ядерной бомбы, против чего возражают США, так как Нью-Дели не желает присоединяться к Договору о нераспространении.

Согласно одобренному обеими странами 2 марта 2006 года плану Индия готова разделить мирную ядерную энергетику и военную ядерную программу. При этом, в отличие от Японии или Германии, Индия не должна будет отказываться от собственной ядерной программы. Индия будет продолжать исследования и постарается приложить все силы с тем, чтобы добровольный отказ от проведения ядерных испытаний не превратился в способ ограничить развитие ее программы, заявил ранее МИД Индии.

Россия, которая строит два блока АЭС в Куданкуламе, традиционно поддерживает мирные ядерные программы Индии, являющейся ее стратегическим партнером.